今年以來，銀行積存金產(chǎn)品的熱度較高。投資者如果購買積存金產(chǎn)品虧了錢，可以向銀行索賠嗎？近期，裁判文書網(wǎng)披露了一則判決書，展現(xiàn)了投資者與銀行之間因積存金而產(chǎn)生的糾紛。

因投資積存金產(chǎn)品遭遇虧損，該案件原告任某起訴了某銀行，要求銀行賠償損失。任某表示，銀行工作人員存在多項違反金融監(jiān)管規(guī)定、未履行法定適當(dāng)性義務(wù)的行為，直接導(dǎo)致自己因風(fēng)險認(rèn)知完全缺失作出投資決策。某銀行則認(rèn)為，任某買賣操作均系獨立自主決策，該行行為并無不妥之處。法院最終駁回了任某的訴訟請求。

【資料圖】

買賣黃金虧損欲索賠

任某于今年1月25日前往某銀行營業(yè)網(wǎng)點辦理“存金通2號”黃金積存業(yè)務(wù)開通手續(xù)，并在1月26日至1月29日期間多次進行了買入操作。這段時間黃金價格快速攀升。

中國證券報記者發(fā)現(xiàn)，任某的買入操作具有明顯的“浮盈加倉”特征。1月26日，任某分兩筆共買入11克黃金，單價分別為1156元/克和1156.5元/克。1月28日，任某買入10克黃金，單價為1191元/克。1月29日，任某操作頻繁，分8筆共買入203克黃金，單價集中在1254元/克-1266元/克。至此，任某共持倉224克黃金，買入總成本為28.11萬元。

1月29日至1月30日，黃金價格劇烈震蕩。任某在1月30日分兩筆賣出224克黃金，賣出單價分別為1201元/克和1187元/克。計算可知，任某賣出總收入為26.76萬元。因此，任某因購買“存金通2號”黃金積存產(chǎn)品共產(chǎn)生虧損13525元。

任某的訴訟請求是，判令某銀行賠償自己因購買“存金通2號”黃金積存產(chǎn)品產(chǎn)生的本金虧損13525元，同時某銀行承擔(dān)案件受理費。

銀行稱投資者自行決策

任某認(rèn)為，某銀行工作人員在業(yè)務(wù)辦理及產(chǎn)品銷售過程中，存在多項違反金融監(jiān)管規(guī)定、不履行法定適當(dāng)性義務(wù)的行為。具體而言，某銀行經(jīng)辦人員未以任何形式口頭講解產(chǎn)品具體風(fēng)險，未引導(dǎo)自己閱讀并確認(rèn)風(fēng)險揭示書核心條款、未按監(jiān)管規(guī)定完成與風(fēng)險告知相關(guān)的雙錄及確認(rèn)留痕操作，完全未履行法定適當(dāng)性義務(wù)。任某認(rèn)為，前述行為直接導(dǎo)致自己因風(fēng)險認(rèn)知完全缺失而作出投資決策。

某銀行不同意原告任某的訴訟請求。某銀行認(rèn)為，任某的買賣操作均通過掌上銀行進行，系任某獨立自主決策。任某遭受的損失并非是因為銀行的誤導(dǎo)或誘導(dǎo)。

針對任某所指的“完全未履行法定適當(dāng)性義務(wù)”，某銀行認(rèn)為，貴金屬投資業(yè)務(wù)不適用《商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》中投資者適當(dāng)性的規(guī)定。同時，某銀行援引相關(guān)規(guī)定后表示，貴金屬投資業(yè)務(wù)未強制要求采用雙錄規(guī)定。

另外，某銀行還表示，“存金通2號”業(yè)務(wù)協(xié)議對貴金屬投資風(fēng)險進行了風(fēng)險提示。協(xié)議寫明，隨著貴金屬價格的上漲和下跌，客戶可能面臨潛在的收益或風(fēng)險，客戶應(yīng)自主判斷選擇投資策略并謹(jǐn)慎交易。

應(yīng)注重適當(dāng)性義務(wù)的邊界

中國郵政儲蓄銀行研究員婁飛鵬在分析原告和被告的訴訟請求后告訴記者，如果銀行在產(chǎn)品銷售中存在未做客戶風(fēng)險測評、誤導(dǎo)銷售、隱瞞風(fēng)險、代客操作等行為，則需要為客戶損失承擔(dān)責(zé)任。如果投資損失由投資者的自主決策所造成，那么投資者應(yīng)自行承擔(dān)責(zé)任。兩種情形的核心區(qū)別在于，銀行是否履行適當(dāng)性義務(wù)，以及投資者交易自主性是否被侵犯。

法院最終認(rèn)定，任某自愿辦理“存金通2號”業(yè)務(wù)，該業(yè)務(wù)協(xié)議中載明了風(fēng)險提示條款。任某作為完全民事行為能力人，對自己的民事行為應(yīng)當(dāng)具有完全的認(rèn)知和判斷能力。因此駁回了任某的訴訟請求。

“法院駁回投資者訴訟請求的關(guān)鍵依據(jù)是投資者買賣操作系自主交易行為。”婁飛鵬表示，通過充分的風(fēng)險揭示、投資者風(fēng)險承受能力匹配、完整留痕交易指令確認(rèn)，確保投資者在知情的前提下自愿承擔(dān)風(fēng)險，銀行的適當(dāng)性義務(wù)已履行完畢。投資者應(yīng)注意適當(dāng)性義務(wù)的邊界，理性作出決策。

實務(wù)中，部分投資者因投資虧損與銀行產(chǎn)生法律糾紛。除了強調(diào)操作環(huán)節(jié)的合規(guī)性外，婁飛鵬還建議，銀行應(yīng)建立投訴溯源機制，完善銷售話術(shù)合規(guī)審查，加強員工對客戶適當(dāng)性教育的培訓(xùn)。同時，還可以引入交易冷靜期提示，建立客戶風(fēng)險偏好動態(tài)跟蹤系統(tǒng)等。

關(guān)鍵詞： 任某 投資者應(yīng) 駁回 法院 銀行工作人員